Quant Alpha볼린저밴드 스퀴즈 전략, 비트코인 데이터로 만든 규칙과 성적표
볼린저밴드 스퀴즈 전략을 비트코인으로 검증했습니다. 밴드 수축 뒤 상단 돌파 매수·중심선 이탈 청산 규칙은 2018년 이후 32번 거래, 승률 37.5%였지만 연 15.9%·최대낙폭 −29.7%로 보유보다 낙폭이 크게 작았습니다.
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볼린저밴드 스퀴즈 전략은 밴드가 좁아진 뒤 가격이 밴드 밖으로 나가는 방향을 따라가는 방법입니다. 지금 비트코인 일봉 밴드폭은 6.2%로 2015년 이후 하위 4.8%까지 좁아져, 이 전략이 다시 관심을 받는 구간에 들어왔습니다.
퀀트알파가 2018년부터 2026년 10월까지 단순한 스퀴즈 규칙(밴드폭 하위 20%에서 상단 돌파 매수, 20일 중심선 이탈 청산)을 검증해 보니, 거래는 32번, 승률은 37.5%에 그쳤지만 평균 이익(+21.9%)이 평균 손실(−4.7%)의 4.7배였습니다. 연평균 수익률 15.9%로 보유(23.1%)보다 낮았지만, 최대낙폭은 −29.7%로 보유(−81.5%)의 3분의 1 수준이었습니다.
볼린저밴드 스퀴즈란: 수축 자체는 방향이 없다
- 밴드폭 하위 5% 수축(24번) — 30일 뒤 평균 움직임(절대값): 15.3% · 30일 안 최대 움직임 평균: 18.4% · 30일 뒤 상승 비율: 54.2%
- 모든 날(비교) — 30일 뒤 평균 움직임(절대값): 16.4% · 30일 안 최대 움직임 평균: 22.5%
(비트스탬프 일봉 2015~2026, 퀀트알파 계산)
"스퀴즈 뒤에는 큰 움직임"이라는 말과 달리, 비트코인에서는 수축 뒤 30일 움직임이 평소보다 오히려 조금 작았습니다. 방향도 반반에 가까웠습니다. 그래서 볼린저밴드 스퀴즈 매매는 수축만 보고 들어가는 것이 아니라, 밴드를 벗어나는 '확인'을 기다리는 규칙이 핵심입니다.
볼린저밴드 스퀴즈 매매 규칙(검증한 버전)
- 설정값 — 규칙: 20일 이동평균, 표준편차 2배(가장 흔한 볼린저밴드 설정값)
- 수축 판단 — 규칙: 전날 밴드폭이 2015년 이후 하위 20% 이하
- 진입 — 규칙: 종가가 상단선을 넘으면 다음 날 매수
- 청산 — 규칙: 종가가 20일 중심선 아래로 내려가면 다음 날 정리
- 비용 — 규칙: 매수·매도 각 0.1%
롱(매수)만 검증했고, 레버리지는 쓰지 않았습니다. 규칙이 단순할수록 과거 데이터에 억지로 맞출 여지가 줄어듭니다. 이 점은 "백테스팅 과최적화, 162개 조합 실험"에서 실험으로 확인했습니다.
백테스팅 과최적화, 비트코인 이동평균 162개 조합으로 확인한 학습과 검증의 차이백테스팅 과최적화를 비트코인 데이터로 직접 시험했습니다. 이동평균 교차 162개 조합 중 학습 구간 1위(+126%)는 검증 구간에서 −24%로 160위였고, 두 구간 순위 상관은 −0.13이었습니다. 과최적화를 줄이는 백테스트 방법을 정리합니다.quant-alpha.kr
백테스트 결과: 이긴 횟수보다 이긴 크기
- 거래 수 — 스퀴즈 전략: 32번
- 승률 — 스퀴즈 전략: 37.5%
- 평균 이익 / 평균 손실 — 스퀴즈 전략: +21.9% / −4.7%
- 연평균 수익률 — 스퀴즈 전략: +15.9% · 단순 보유: +23.1%
- 최대낙폭 — 스퀴즈 전략: −29.7% · 단순 보유: −81.5%
- 시장에 있던 비율 — 스퀴즈 전략: 15.0% · 단순 보유: 100%
(2018-01~2026-10, 신호 다음 날 실행, 편도 0.1%)
열 번 중 여섯 번 넘게 졌지만, 지는 거래는 중심선 이탈에서 빨리 끊기고 이기는 거래는 추세를 따라 길게 갔습니다. 시간의 85%를 현금으로 있으면서 연 15.9%를 낸 셈이라, 같은 수익을 훨씬 적은 노출로 얻었다는 뜻이기도 합니다.
최근 스퀴즈 사례와 약점
- 2023-08-10 — 30일 뒤: −12.0%
- 2024-06-10 — 30일 뒤: −16.9%
- 2025-02-20 — 30일 뒤: −14.8%
- 2025-07-29 — 30일 뒤: −4.5%
- 2025-12-31 — 30일 뒤: −3.8%
- 2026-07-28 — 30일 뒤: +25.7%
- 2026-09-09 — 30일 뒤: +5.5%
최근 3년 수축 뒤에는 하락이 더 많았습니다. 롱만 하는 스퀴즈 전략은 이런 구간에서 진입 신호가 거의 나오지 않거나, 나와도 짧게 손절됩니다. 약점은 분명합니다.
- 가짜 돌파: 상단을 넘었다가 바로 밴드 안으로 돌아오는 경우 연속 손절
- 하락 방향 수축: 롱 전용 규칙은 하락 쪽 큰 움직임을 수익으로 바꾸지 못함
- 긴 대기: 시장의 85% 시간을 쉬어야 하므로 기다리는 인내가 필요
시스템트레이딩이라면 스퀴즈 국면을 이렇게 다룹니다
- 수축은 '준비 신호', 돌파는 '실행 신호'로 나눕니다. 수축만으로는 진입하지 않습니다.
- 손절을 기계적으로 둡니다. 중심선 이탈처럼 가까운 청산 규칙이 가짜 돌파의 손실을 작게 묶습니다.
- 지표 발표 전후를 따로 다룹니다. 수축 국면에서 소비자물가 같은 큰 지표가 나오면 돌파가 속임수로 끝나는 경우가 있어, 발표 직후 첫 돌파는 크기를 줄여 진입합니다.
퀀트알파도 변동성이 줄어든 국면에서 방향을 미리 맞히지 않고, 확인된 돌파와 미리 정한 청산 규칙으로만 움직입니다. 변동성에 맞춰 손절 폭을 정하는 방법은 "추적 손절매 방법, ATR 손절 비교"에서, 다른 보조지표의 검증 결과는 "RSI 과매수 과매도, 비트코인 8년 데이터"에서 볼 수 있습니다.
추적 손절매 방법, 고정 손절·ATR 손절과 비트코인 데이터로 비교한 청산 규칙추적 손절매 뜻과 방법을 비트코인 135회 진입 시뮬레이션으로 비교했습니다. 고정 5% 손절은 27%가 3일 안에 잘렸고, ATR 추적 손절은 5%만 조기 청산되며 평균 수익이 가장 높았습니다. 대신 1회 최대 손실이 커져 수량 조절이 필요합니다.quant-alpha.kr
RSI 과매수 과매도 신호, 비트코인 8년 데이터로 검증하니RSI 과매수 과매도 신호를 비트코인 8년 일봉으로 검증했습니다. RSI 70 초과 뒤 30일 상승 비율은 80%로 오히려 강했고, 30 미만 매수·70 초과 매도 전략은 연 3.9%로 보유(23.0%)에 크게 못 미쳤습니다.quant-alpha.kr
지금 비트코인 스퀴즈, 조건별 시나리오
- 상승 조건: 종가가 상단(약 87,000달러)을 넘으면 규칙상 진입 신호입니다. 87,000달러는 최근 여러 번 막힌 가격대라 돌파의 의미가 큽니다.
- 중립 조건: 81,800~87,000달러 밴드 안에 머물면 신호 없이 대기합니다.
- 하락 조건: 하단(약 81,800달러) 이탈은 롱 규칙상 진입 신호가 아니며, 80,000달러 지지 확인 전까지 관망합니다.
확인할 일정(한국시간): 10월 14일 밤 9시 30분 미국 9월 소비자물가, 10월 15일 생산자물가·소매판매, 10월 29일 새벽 3시 FOMC, 10월 30일 오후 5시 월물 옵션 만기.
자주 묻는 질문
Q. 볼린저밴드 스퀴즈 전략이란 무엇인가요?
A. 밴드폭이 크게 줄어든 뒤 가격이 밴드 밖으로 나가는 방향을 따라 진입하는 방법입니다. 수축 자체가 아니라 돌파 확인이 진입 조건입니다.
Q. 볼린저밴드 스퀴즈 뒤에는 항상 큰 움직임이 오나요?
A. 아닙니다. 2015년 이후 비트코인 수축 24번 뒤 30일 평균 움직임은 15.3%로 평소(16.4%)와 비슷했습니다.
Q. 볼린저밴드 설정값은 무엇을 쓰나요?
A. 가장 흔한 값은 20일 이동평균과 표준편차 2배입니다. 이번 검증도 이 설정값을 그대로 썼습니다.
Q. 볼린저밴드 스퀴즈 매매의 승률은 얼마인가요?
A. 2018년 이후 비트코인 32번 거래에서 승률은 37.5%였습니다. 다만 평균 이익이 평균 손실의 4.7배라 전체로는 연 15.9%였습니다.
변동성이 줄어든 국면에서도 확인된 신호와 정해진 청산 규칙으로만 움직이는 퀀트알파의 시스템트레이딩 원칙이 궁금하다면 홈페이지에서 확인해 보세요. 텔레그램 무료방 안내도 홈페이지에서 제공됩니다.
본 글의 수치는 과거 일봉으로 계산한 단순 전략 백테스트이며 실제 운용 기록이 아닙니다. 비용·체결 조건을 단순화했습니다.
출처
- 비트스탬프 BTC/USD 일봉(2014~2026-10-10, 2026-10-11 07:33 KST 조회), 퀀트알파 직접 계산(볼린저밴드 20일·2표준편차, 신호 다음 날 실행, 편도 0.1%)